Pressão no crédito à habitação em Taiwan leva algumas taxas dos empréstimos para primeira habitação acima de 3%, apesar do alívio

Compradores enfrentam taxas mais elevadas e uma espera pela disponibilização dos fundos

Alguns bancos privados em Taiwan estão a cobrar juros superiores a 3% nos empréstimos à habitação para compradores da primeira casa, enquanto outros deixaram de aceitar pedidos, de acordo com um inquérito do Yung Ching Realty Group divulgado a 3 de novembro de 2026. Em muitos bancos com participação estatal, os compradores que conseguem obter um empréstimo enfrentam uma espera estimada até ao final de dezembro de 2026 ou janeiro de 2027 para que o dinheiro seja disponibilizado.

Os resultados mostram como o financiamento continua a ser difícil, mesmo depois de o banco central ter flexibilizado, em setembro, uma restrição aos empréstimos para a compra de uma segunda casa. A percentagem máxima do empréstimo para mutuários individuais que compram uma segunda casa subiu de 60% para 70%, mas os bancos continuam a aplicar condições de crédito restritivas. Alguns estão a recusar todos os novos pedidos.

Em geral, os compradores da primeira casa têm mais opções do que quem procura um empréstimo para uma segunda habitação. Ainda assim, o acesso depende do banco, da verba ainda disponível para crédito à habitação e dos detalhes do pedido. Um comprador pode enfrentar três limitações distintas: uma taxa de juro mais elevada, um empréstimo inferior ao esperado e uma data de pagamento posterior à necessária para a compra do imóvel.

Onde ainda é possível obter empréstimos para a primeira casa

Segundo o inquérito, a maioria dos bancos com participação estatal ainda dispõe de capacidade para conceder empréstimos a compradores da primeira casa. Alguns, contudo, têm as verbas destinadas ao crédito à habitação controladas centralmente pelas respetivas sedes. Assim, as agências têm de trabalhar dentro dos limites à quantidade de financiamento que podem organizar.

As taxas de juro iniciais nestes bancos eram, em geral, de pelo menos 2,5% a 2,6%. As datas estimadas para a disponibilização dos fundos, ou seja, o momento em que o banco liberta efetivamente o dinheiro do empréstimo, situavam-se maioritariamente entre o final de dezembro de 2026 e janeiro de 2027. Para quem se prepara para concluir uma compra antes dessa altura, o calendário pode ser tão urgente como a taxa de juro.

Os bancos privados apresentavam um cenário mais desigual. Alguns tinham suspendido os pedidos de compradores da primeira casa, outros exigiam que os clientes entrassem numa lista de espera e outros ainda atendiam apenas clientes VIP. As taxas iniciais eram de pelo menos 2,5%, com alguns bancos a cobrarem mais de 3%. O inquérito não identificou esses bancos nem indicou quantas instituições estavam a limitar a aceitação de pedidos.

Porque é que o mesmo comprador pode obter respostas diferentes

Chen Chin-ping, subgerente do centro de investigação e desenvolvimento da Yung Ching Realty, afirmou que a dificuldade em obter um empréstimo para a primeira casa e o prazo para a disponibilização dos fundos dependiam da verba disponível em cada banco e das condições de cada caso. As taxas de juro e a percentagem do preço de compra financiada pelo empréstimo também variavam.

Por isso, um empréstimo à habitação implica mais do que encontrar uma taxa anunciada. O comprador precisa de saber qual o montante que o banco aprovará, que juros cobrará e quando o dinheiro estará disponível. Um banco pode continuar a aceitar pedidos, mas ter pouca margem para disponibilizar os fundos rapidamente.

Para as famílias, estas diferenças afetam o montante de poupanças necessário na conclusão da compra. Se um banco aprovar um empréstimo inferior ao esperado, o comprador terá de conseguir mais dinheiro. Se os fundos chegarem depois da data de pagamento acordada, será necessário rever o calendário da compra, mesmo que o montante proposto seja suficiente.

Mutuários que compram uma segunda casa enfrentam condições mais restritivas

Era mais difícil obter empréstimos para uma segunda casa do que para a primeira. Entre os bancos dispostos a analisar pedidos para uma segunda casa, as taxas iniciais eram de pelo menos 3%, tanto nos bancos privados como nos bancos com participação estatal. Muitos bancos recusavam temporariamente estes pedidos, enquanto os que ainda os aceitavam faziam avaliações rigorosas.

Chen afirmou que os bancos continuavam cautelosos após o ajustamento da política em setembro. Alguns recusavam os pedidos sem mais, enquanto outros aplicavam critérios de aprovação exigentes, deixando pouco espaço para uma melhoria imediata das condições de candidatura observadas pelo inquérito.

Consequentemente, os dois grupos de mutuários enfrentam pressões diferentes. Os compradores da primeira casa poderão ainda encontrar capacidade de crédito nos bancos com participação estatal, embora tenham de esperar pela disponibilização dos fundos. Quem compra uma segunda casa enfrenta uma escolha mais limitada de instituições e taxas iniciais de pelo menos 3% nos bancos dispostos a analisar os pedidos.

O que muda com a subida de 60% para 70%

Em setembro, o banco central aumentou de 60% para 70% a percentagem máxima do empréstimo à habitação para pessoas singulares que compram uma segunda casa. Esta percentagem é frequentemente designada por rácio entre o empréstimo e o valor do imóvel: mede o empréstimo em relação ao valor do imóvel considerado para efeitos de financiamento. O montante restante tem de ser suportado pelo comprador com fundos próprios.

Como exemplo simples, considere-se uma casa avaliada em 10 milhões de NT$ para efeitos de financiamento. Um empréstimo de 60% disponibilizaria 6 milhões de NT$, deixando 4 milhões de NT$ a cargo do comprador. Um empréstimo de 70% disponibilizaria 7 milhões de NT$, reduzindo essa contribuição para 3 milhões de NT$, antes de impostos, comissões e outras despesas.

Nestas condições, a contribuição necessária diminui 1 milhão de NT$, ou 25% dos 4 milhões de NT$ iniciais. O empréstimo aumenta pelo mesmo valor, 1 milhão de NT$. A família precisa de menos dinheiro no início, mas contrai mais dívida para reembolsar.

Os bancos continuam a avaliar os rendimentos, a dívida existente e o imóvel antes de decidirem o montante a aprovar. O novo limite permite-lhes emprestar uma percentagem maior; o montante oferecido a cada família continua a depender da decisão de crédito. É por isso que uma alteração da percentagem permitida pode coexistir com listas de espera, avaliações rigorosas e pedidos suspensos.

Mudar de casa exige atenção ao calendário

As famílias que estão a trocar de casa são um dos grupos que poderão beneficiar do aumento do limite do empréstimo. Uma família que compre a próxima casa antes de vender a atual poderá precisar de financiamento enquanto o dinheiro continua imobilizado no imóvel antigo. Um empréstimo maior pode reduzir as poupanças necessárias durante esse período.

Há três datas importantes para essa família: a venda da casa antiga, o prazo de pagamento da nova casa e a disponibilização do empréstimo pelo banco. A espera estimada pelo inquérito até ao final de dezembro ou janeiro torna esta coordenação particularmente relevante para quem está a organizar compras em novembro.

A capacidade para suportar as prestações mensais continua também a fazer parte da avaliação do banco. Contrair um empréstimo maior pode aliviar a necessidade inicial de dinheiro, mas aumenta o montante a pagar com os rendimentos da família. Os compradores devem ponderar o empréstimo proposto tendo em conta as dívidas existentes e a possibilidade de suportarem encargos financeiros relativos às duas casas durante a mudança.

Assim, o benefício prático da alteração de setembro depende da conjugação de várias condições: um banco disposto a emprestar, um montante aprovado que corresponda às necessidades da compra, prestações comportáveis e uma data de disponibilização dos fundos compatível com a conclusão do negócio. O aumento da percentagem máxima do empréstimo responde à necessidade de financiamento inicial, enquanto a decisão do banco determina até que ponto esse benefício chega ao comprador.

As datas por detrás das dificuldades de financiamento

A alteração da política e o inquérito sobre o crédito descrevem diferentes etapas do mesmo processo. Em setembro, aumentou a percentagem máxima permitida para os empréstimos destinados à compra de uma segunda casa. Em novembro, o inquérito continuava a registar um acesso limitado ao crédito, com alguns compradores da primeira casa a enfrentarem a disponibilização dos fundos por volta da passagem de ano.

• Setembro de 2026: O banco central aumentou de 60% para 70% a percentagem máxima dos empréstimos para a compra de uma segunda casa por pessoas singulares.
• 3 de novembro de 2026: Os resultados do inquérito apontaram para taxas superiores a 3% para a primeira casa em alguns bancos privados, pedidos suspensos e condições mais restritivas para empréstimos destinados à compra de uma segunda casa.
• Final de dezembro de 2026 a janeiro de 2027: Muitos bancos com participação estatal estimavam que a disponibilização dos fundos dos empréstimos para a primeira casa ocorreria neste período.

Para os compradores que estão agora a organizar o financiamento, a resposta mais útil por parte de um banco é um conjunto completo de condições: montante, taxa e data prevista para o pagamento. A principal conclusão do inquérito é que os três continuam a depender da instituição e do pedido, apesar da flexibilização de setembro.

Pontos principais

• Alguns bancos privados cobravam taxas superiores a 3% nos empréstimos para a primeira casa; outros tinham deixado de aceitar pedidos.
• A maioria dos bancos com participação estatal ainda dispunha de capacidade para conceder empréstimos para a primeira casa, com taxas iniciais geralmente de pelo menos 2,5% a 2,6%.
• Muitos estimavam que os fundos dos empréstimos para a primeira casa seriam disponibilizados no final de dezembro de 2026 ou em janeiro de 2027.
• Nos bancos que aceitavam pedidos, as taxas dos empréstimos para uma segunda casa começavam em pelo menos 3%.
• O aumento, em setembro, do limite do empréstimo para a compra de uma segunda casa de 60% para 70% pode reduzir as necessidades iniciais de dinheiro, mas a aprovação continua a depender da capacidade do banco e da situação do mutuário.