Huawei reduz para seis pontos a vantagem da Nvidia no mercado chinês de chips de IA, à medida que os compradores procuram alternativas às GPU

Uma vantagem cada vez menor num mercado com falta de capacidade de computação

A Nvidia enviou 678 000 aceleradores de inteligência artificial para a China no primeiro semestre de 2026, menos 44% do que um ano antes, enquanto a Huawei enviou 572 000. Dados da IDC citados em notícias publicadas a 13 de outubro atribuem-lhes quotas de mercado de 34% e 28%, respetivamente, uma diferença de seis pontos percentuais e 106 000 chips.

A mudança vai além das duas empresas. A China recebeu 2,008 milhões de aceleradores de IA entre janeiro e junho, e, pela primeira vez, os envios de processadores fora da categoria das unidades de processamento gráfico superaram os envios de GPU. Nove dos 11 fabricantes chineses de chips acompanhados pela IDC aumentaram os envios face ao ano anterior.

Os aceleradores de IA são processadores especializados usados para treinar modelos e executá-los depois do treino. A contagem dos envios mede o número de processadores que entram no mercado, não o seu desempenho de computação, valor de vendas ou utilização efetiva. Por isso, a redução da diferença de volume pela Huawei não prova que tenha igualado a Nvidia em todos os tipos de tarefas de IA.

Os controlos norte-americanos às exportações limitaram os produtos da Nvidia elegíveis para venda, enquanto Pequim tem promovido alternativas nacionais e exigido às empresas chinesas que obtenham autorização antes de importarem chips da Nvidia que cumprem as restrições norte-americanas. Estas políticas estão a alterar as decisões de compra num mercado em que a procura continua a superar a oferta.

Outros dados tornam mais difícil sustentar que a Nvidia esteja a desaparecer da China. Segundo notícias, empresas chinesas compraram este ano mais de um milhão de chips Nvidia para jogos e estações de trabalho, e algumas procuram acesso a processadores avançados em centros de dados no estrangeiro. A principal mudança consiste numa redistribuição dos envios de chips, a par da procura contínua por hardware da Nvidia, a que os compradores nem sempre conseguem aceder pelos canais convencionais.

Até que ponto a Huawei reduziu a diferença?

Os 572 000 envios da Huawei comparam-se com mais de 300 000 no mesmo período de 2025. Trata-se de um crescimento considerável, embora o valor anterior não seja suficientemente preciso para calcular uma percentagem exata de aumento. Uma notícia aponta 300 000 como valor inicial e descreve o aumento como quase uma duplicação; a comparação mais prudente é com mais de 300 000.

Outra notícia da IDC, relativa à totalidade de 2025, avaliou em cerca de quatro milhões de unidades o mercado chinês de placas aceleradoras de IA. A Nvidia detinha 55%, enquanto os fabricantes chineses de chips enviaram, em conjunto, cerca de 1,65 milhões de placas, o equivalente a aproximadamente 41%. Nesse ano, a Huawei enviou 812 000 placas.

Face a esse valor anual de referência, a quota de 34% atribuída à Nvidia no primeiro semestre de 2026 é inferior em 21 pontos percentuais. Os envios da Huawei em 2025 corresponderam a cerca de 20,3% do total de quatro milhões, em comparação com os 28% que lhe são atribuídos no semestre mais recente. Estas são comparações entre períodos diferentes, não uma medição direta da variação entre os primeiros semestres de 2025 e 2026.

Os envios da Huawei nos primeiros seis meses de 2026 corresponderam também a cerca de 70% do volume total que enviou em 2025, tomando como referência os valores de 572 000 e 812 000. Isto mostra o ritmo da sua expansão sem presumir que o segundo semestre repetirá o primeiro.

O avanço abrange vários fornecedores chineses

A T-Head, subsidiária de conceção de chips da Alibaba, detinha 7% do mercado chinês no primeiro semestre de 2026. Seguiam-se a Cambricon, com 5%, a Kunlunxin, da Baidu, com 4%, e a Hygon, com 3%. Em conjunto com a Huawei, estes cinco fornecedores representavam 47%, com base nas quotas arredondadas da IDC.

A abrangência do aumento é relevante. Com nove dos 11 fabricantes chineses acompanhados a enviarem mais produtos do que um ano antes, a tendência não se limita à conquista, pela Huawei, de encomendas da Nvidia. Vários fornecedores nacionais estão a expandir-se em simultâneo.

Os valores de 2025 oferecem outro ponto de referência: a T-Head enviou 265 000 placas, a AMD enviou 160 000 e a Kunlunxin e a Cambricon enviaram 116 000 cada uma. Estes volumes anuais não podem ser comparados diretamente com as quotas de mercado mais recentes sem fazer coincidir os períodos e as definições dos produtos.

A expansão da Cambricon surge na sequência do seu aumento acentuado das receitas em 2025, quando as receitas do primeiro semestre atingiram 2,88 mil milhões de yuans, num contexto de restrições às vendas da Nvidia. As receitas e a quota dos envios medem realidades diferentes, mas ambos os desenvolvimentos mostram que os fornecedores nacionais estão a ganhar terreno comercial.

Aceleradores sem GPU assumem a liderança em volume

A IDC registou 991 000 envios de GPU no primeiro semestre de 2026, uma queda de 26%. Os envios de outros aceleradores de IA aumentaram quase 80%, para 1,016 milhões, deixando esta categoria com uma vantagem de cerca de 25 000 unidades.

As GPU são amplamente utilizadas no treino de modelos porque executam muitos cálculos em paralelo. Outros aceleradores podem ser concebidos para operações específicas de IA, incluindo a inferência, o processo de utilizar um modelo treinado para produzir uma resposta, fazer uma classificação ou gerar uma previsão.

Os valores das duas categorias somam 2,007 milhões, ligeiramente abaixo do total indicado de 2,008 milhões. As notícias não explicam esta diferença de 1 000 unidades. Isso não altera qual foi a categoria líder, mas os valores não devem ser apresentados como se constituíssem uma reconciliação exata.

A Huawei, a T-Head, a Kunlunxin e a Cambricon representavam, em conjunto, 95% do segmento sem GPU. A IDC identificou organismos governamentais, empresas de Internet e operadores de telecomunicações entre as organizações que adotam estes processadores.

A mudança não significa que as GPU tenham perdido o seu papel no treino de modelos avançados. Mostra que o mercado está a comprar mais processadores fora dessa categoria, incluindo hardware adequado à execução de modelos. A contagem de chips, por si só, não permite determinar qual dos grupos forneceu mais capacidade de computação utilizável.

Porque diferem os valores de quota de mercado

A Huawei fez uma afirmação mais categórica do que permitem concluir os dados da IDC. Eric Xu, presidente rotativo da empresa, afirmou durante uma mesa-redonda com os meios de comunicação em setembro que, segundo os dados a que a Huawei tinha acesso, a quota dos Ascend na China já superava a da Nvidia. Notícias de outubro também referiram que a Huawei afirmava que os chips Ascend tinham vendido mais do que os da Nvidia.

Os valores da IDC para o primeiro semestre continuam a colocar a Nvidia à frente, com 34%, contra 28% da Huawei. A Huawei não divulgou uma percentagem calculada segundo a mesma metodologia. As declarações podem dizer respeito a períodos, produtos ou canais diferentes, mas a relação exata entre elas não foi estabelecida.

Outra notícia prevê que a quota da Nvidia caia de cerca de 40% em 2025 para aproximadamente 8% em 2026, enquanto os fabricantes nacionais atingiriam cerca de 50%. O valor inicial difere dos 55% que a IDC atribuiu a 2025, e a previsão de 8% não é um resultado observado comparável com os 34% do primeiro semestre.

A IDC também não especificou que produtos da Nvidia foram incluídos, nem se a sua contagem abrangia os processadores B200 e B300. Esses chips estão proibidos para exportação para a China, mas, segundo notícias, terão entrado no país através de contrabando. A Nvidia ainda não tinha respondido a um pedido de comentário quando foram publicadas as notícias de 13 de outubro.

A concorrência passa dos chips para os sistemas

A IDC afirma que a concorrência está a deslocar-se do desempenho de processadores individuais para as capacidades de sistemas de computação completos, incluindo a eficiência com que os chips trabalham em conjunto num grande cluster. Um processador potente pode ficar à espera de dados se as ligações entre processadores não conseguirem acompanhar o seu ritmo.

A estratégia da Huawei ficou patente na sua apresentação de hardware em Xangai, em julho de 2025, quando revelou o CloudMatrix 384, equipado com 384 processadores Ascend 910C. Esta estratégia recorre a muitos chips interligados para compensar as limitações de cada processador individual.

Na mesa-redonda de setembro, Xu e Liao Heng, cientista-chefe da HiSilicon, descreveram a arquitetura de computação Peerium e as ligações UnifiedBus, ou UB, da Huawei. A empresa reivindicou uma largura de banda entre bastidores de até 800 gigabytes por segundo. Liao afirmou que a transferência de um pacote de dados entre diferentes escalas de rede, usando o protocolo unificado, poderia demorar cerca de 150 nanossegundos.

Estas são afirmações técnicas da Huawei, não conclusões independentes de que os seus sistemas superam os da Nvidia em diferentes cargas de trabalho. A sua relevância reside no foco na comunicação: manter muitos processadores a trabalhar em conjunto de forma eficiente, em vez de comparar apenas a velocidade de um chip.

A Huawei também apresentou o seu módulo ótico Hi-ONE, que coloca um motor ótico a cerca de cinco centímetros do chip principal. A empresa afirmou que esta abordagem de ótica próxima do encapsulamento custa quase menos 40% do que uma alternativa com ótica no mesmo encapsulamento e permite resolver uma avaria no motor ótico sem descartar o processador de IA. Ambas as abordagens transferem dados através da luz; a localização dos componentes implica diferentes compromissos em matéria de custos, manutenção e fabrico.

O software mantém o treino e a inferência em vias distintas

A posição da Nvidia depende em parte do CUDA, a plataforma de software que os programadores utilizam para executar cálculos de forma eficiente nos seus chips. Transferir uma carga de trabalho de treino existente implica mais do que substituir o hardware. O código, as ferramentas de desenvolvimento e as práticas operacionais também podem ter de mudar.

A Huawei disponibiliza o CANN como alternativa. Liao defendeu que novas abordagens de programação e linguagens de compilação estavam a reduzir a diferença no software e que os laboratórios de fronteira dependiam menos do CUDA do que há dois anos. Trata-se da avaliação da Huawei, não de uma prova de que a migração se tenha tornado simples para todos os clientes.

Outra notícia estima que a transferência de cargas de trabalho de treino possa exigir cerca de mais 50% de tempo e custos. Essa estimativa não é acompanhada por uma metodologia detalhada e, por isso, não deve ser tratada como uma penalização universal.

Segundo notícias, a DeepSeek planeia instalar pelo menos 160 000 chips Huawei Ascend 950DT para inferência, mantendo o hardware da Nvidia para o treino. Trata-se de um plano de instalação, não da confirmação de que todos esses chips já foram entregues. Difere também da descrição da Huawei, segundo a qual os sistemas 950DT se destinam sobretudo ao treino e a versão 950 PR se destina sobretudo à inferência. A finalidade indicada para um produto não determina necessariamente a forma como um cliente utiliza o hardware.

Xu afirmou em setembro que os sistemas 950DT para treino ainda estavam a ser testados, prevendo-se o fornecimento em volume para o final do ano ou para o início do ano seguinte. Esse calendário é uma previsão, não uma prova de que a produção ou a instalação estejam concluídas.

A escassez deixa espaço para outro hardware da Nvidia

Segundo notícias, grupos chineses compraram mais de um milhão de chips Nvidia para jogos e estações de trabalho em 2026, incluindo os modelos RTX Pro 6000D e RTX Pro 5000. Estas compras fornecem capacidade de computação fora da categoria dos aceleradores avançados sujeitos a restrições.

Os processadores podem executar algumas tarefas de IA mais simples, incluindo o prefill de inferência, quando um modelo processa o pedido de entrada antes de gerar a resposta. O volume de compras noticiado não deve ser somado diretamente ao total de aceleradores da IDC para o primeiro semestre: os períodos diferem e a IDC não revelou se estes produtos foram contabilizados.

As estimativas do setor apontam para uma oferta anual de cerca de 3,5 milhões de unidades pela indústria chinesa de chips de IA, incluindo aproximadamente um milhão fabricado no estrangeiro, face a uma procura que deverá exceder cinco milhões. Isto implica uma diferença superior a 1,5 milhões, antes de contabilizar outras fontes de hardware. As estimativas não demonstram que qualquer chip para jogos possa substituir um acelerador avançado.

A escassez está a ser acompanhada por um aumento da despesa. As despesas de capital combinadas da Alibaba, ByteDance e Tencent poderão mais do que duplicar este ano, para aproximadamente 700 mil milhões de yuans, ou 104 mil milhões de dólares. A Morgan Stanley estima que a despesa da China em capacidade de computação ascenda a 193 mil milhões de dólares em 2026.

Segundo notícias, a Tencent acordou arrendar acesso a cerca de 100 000 chips avançados de IA através dos centros de dados da Oracle no Sudeste Asiático. Esse acesso pode permitir às empresas chinesas executar as suas cargas de trabalho sem levar os processadores para a China continental. Separadamente, as autoridades norte-americanas detiveram pessoas acusadas de contrabandear chips Nvidia para a China, e os processos continuavam em outubro. As acusações nesses casos não devem ser tratadas como condenações.

O crescimento global da Nvidia e os próximos desafios de oferta

Os comentários da Nvidia sobre os resultados de agosto indicam que a empresa já planeava tendo em conta o acesso limitado à China. Os envios de H200 para a China representaram menos de 1% das receitas de centros de dados no trimestre anterior, e as perspetivas para o período seguinte não incluíam receitas de computação para centros de dados na China.

As receitas trimestrais foram estimadas em cerca de 96 mil milhões de dólares, incluindo 89 mil milhões provenientes de centros de dados; outra notícia indica um total mais preciso de 96,2 mil milhões. A Nvidia previa cerca de 108 mil milhões de dólares no trimestre seguinte. Segundo notícias, também previa um crescimento das receitas de aproximadamente 70% no exercício de 2028, limitado pela oferta.

Estes valores ajudam a explicar por que razão a perda de quota nos envios para a China não tem necessariamente de se traduzir num abrandamento do crescimento global. Isso não torna a China irrelevante. Segundo notícias, as receitas de clientes com sede na China, incluindo Hong Kong, atingiram 7,88 mil milhões de dólares no trimestre terminado em julho, abrangendo uma categoria mais ampla do que as vendas de computação para centros de dados na China continental.

A procura também não equivale a vendas concluídas. As conversações sobre a produção dos H200 diziam respeito a mais de dois milhões de encomendas chinesas para 2026, segundo as estimativas, face a um inventário de cerca de 700 000 unidades. As encomendas exprimem intenções de compra; as autorizações, a produção e as entregas determinam se essas intenções se traduzem em envios.

Xu espera que a oferta e a procura globais de IA se aproximem do equilíbrio por volta de 2029, possivelmente mais tarde na China. A Huawei afirma que está a dar prioridade aos clientes nacionais e a fornecer apenas pequenas quantidades ao estrangeiro. As datas relevantes são:

• Janeiro a junho de 2026: a IDC atribui à Nvidia 34% e à Huawei 28% do mercado chinês de aceleradores.
• Agosto de 2026: a Nvidia refere receitas limitadas dos H200 na China e exclui as receitas de computação para centros de dados na China das suas perspetivas.
• Setembro de 2026: a Huawei aborda as limitações da sua oferta e o calendário previsto para a produção do 950DT.
• 13 de outubro de 2026: notícias dão conta das conclusões da IDC para o primeiro semestre e da continuação das compras de outro hardware Nvidia por parte de compradores chineses.
• Final de 2026 ou início de 2027: a Huawei prevê o fornecimento em volume de sistemas 950DT para treino.

A IDC prevê um crescimento de 19% no total de envios de aceleradores na China em 2026, apesar de uma queda de 9% nas GPU. O próximo desafio é saber se os fornecedores conseguem entregar esse volume crescente e se os clientes conseguem convertê-lo em capacidade eficaz de treino e inferência.

Pontos principais

• A Nvidia enviou 678 000 aceleradores de IA para a China no primeiro semestre de 2026, face aos 572 000 da Huawei.
• A IDC atribuiu-lhes quotas de 34% e 28%, uma diferença de seis pontos percentuais.
• Os aceleradores sem GPU ultrapassaram as GPU em cerca de 25 000 envios.
• Nove dos 11 fabricantes chineses de chips acompanhados aumentaram os envios face ao ano anterior.
• A afirmação da Huawei de que ultrapassou a Nvidia não assenta numa metodologia divulgada que seja comparável com os valores da IDC.
• Os compradores chineses continuam a procurar chips Nvidia para estações de trabalho e acesso a hardware avançado no estrangeiro.
• A migração de software, as autorizações de importação e a capacidade de produção continuam a ser limitações centrais.
• A IDC prevê que o total de envios de aceleradores na China cresça 19% em 2026.