A Reforma Fiscal do Vietname para 2026: Ambição, Perturbação e o Futuro das Pequenas Empresas

A Revolução Fiscal do Vietname: Uma Nova Era para os Negócios e a Economia

O Vietname está à beira da sua reforma fiscal mais abrangente em décadas. A partir de janeiro de 2026, o país irá abolir o seu antigo sistema de tributação forfetária para pequenas empresas, exigindo que todas as empresas registadas — por mais pequenas que sejam — adotem um regime fiscal formal baseado em declarações. Esta mudança drástica faz parte de uma reestruturação económica mais ampla, concebida para modernizar a economia do Vietname, aumentar as receitas do Estado e impulsionar a nação na sua ambição de se tornar a próxima «tigre asiática» até 2045.

No entanto, para milhões de pequenos empresários, a reforma traz incerteza, novos custos e o desafio de lidar com um panorama fiscal mais complexo. A visão do governo é ambiciosa: criar um sistema fiscal mais justo, mais transparente e competitivo a nível mundial, que apoie a iniciativa privada e financie as infraestruturas e as necessidades sociais do Vietname. Contudo, à medida que o prazo se aproxima, a questão persiste — conseguirá o Vietname conciliar os seus objetivos ambiciosos com a realidade enfrentada pelos seus pequenos empresários?

Porque Está o Vietname a Reformar o Seu Sistema Fiscal?

A transformação económica do Vietname desde a década de 1980 é verdadeiramente notável. Uma vez entre os países mais pobres do mundo, tornou-se uma potência manufacturira e tirou milhões da pobreza. Mas, à medida que o boom orientado pelas exportações desacelera e o país enfrenta novos desafios — envelhecimento da população, riscos climáticos e ventos contrários do comércio global —, os dirigentes do Vietname apostam na iniciativa privada e na reforma institucional para sustentar o crescimento.

No centro desta estratégia está a Resolução 68, aprovada pelo Partido Comunista em maio de 2025. A resolução declara que as empresas privadas são o «motor mais importante» da economia, com o objetivo de elevar as empresas nacionais acima das estatais e das estrangeiras. Promete desregulamentação, melhor acesso a capital e proteções jurídicas para os direitos de propriedade e a concorrência leal. Mas também aponta para um aumento substancial das receitas fiscais para financiar infraestruturas, segurança social e adaptação climática.

A razão entre os impostos e o PIB do Vietname desceu nos últimos anos, situando-se em apenas 16,8% em 2023 — bem abaixo da média da Ásia-Pacífico de 19,5% e muito longe dos 33% da OCDE. Com a dívida pública limitada e a despesa pronta para disparar (só a despesa em infraestruturas está a aumentar quase 40%, para 36 mil milhões de dólares em 2025), o governo tem de encontrar novas formas de encher os cofres. A reforma do sistema fiscal é considerada essencial tanto para aumentar as receitas como para conter a corrupção nos notoriousmente opacos serviços fiscais.

Da Tributação Forfetária às Declarações: O Que Muda?

Durante décadas, a maioria dos 2 milhões de negócios familiares do Vietname pagava impostos através de um método simplificado de tributação forfetária. Os impostos baseavam-se em receitas estimadas, frequentemente determinadas através de negociações informais com os funcionários fiscais locais. Este sistema era fácil de usar, mas propenso a subdeclarações, favoritismo e corrupção. Apenas cerca de 6000 empresas haviam adotado o sistema de declarações mais rigoroso até ao início de 2025.

A partir de janeiro de 2026, o sistema forfetário será abolido. Todas as empresas registadas — independentemente do tamanho — terão de usar o método de declarações, que exige contabilidade detalhada, escrituração formal e declarações fiscais regulares. O governo defende que isto nivelará o terreno de jogo, garantirá que todos pagam a sua parte justa e apoiará o crescimento de um setor privado moderno e competitivo.

Mas para os pequenos empresários, a transição é intimidante. Muitos enfrentarão faturas fiscais mais elevadas, a necessidade de adquirir caixas registadoras e software de contabilidade, e o desafio de formar o pessoal para cumprir as novas regras. A reforma surge num período em que muitos setores ainda se recuperam da pandemia de COVID-19 e lidam com incertezas do comércio global, como os recentes tarifas dos EUA sobre bens vietnamitas.

Elementos-Chave da Reforma Fiscal de 2026

A grande reforma fiscal de 2026 não se limita à abolição do sistema forfetário. Faz parte de um pacote abrangente de reformas que afetam o imposto sobre o valor acrescentado (IVA), o imposto sobre o rendimento das sociedades, o imposto especial de consumo e o imposto sobre o rendimento das pessoas singulares. As alterações visam melhorar a justiça, a eficiência e a transparência, alinhando o sistema fiscal do Vietname com as normas internacionais.

Imposto sobre o Valor Acrescentado (IVA): Alívio e Complexidade

A Assembleia Nacional do Vietname prorrogou uma redução de 2% no IVA para a maioria dos bens e serviços até ao final de 2026, baixando a taxa normal de 10% para 8%. Esta medida, introduzida pela primeira vez em 2024, visa apoiar as empresas, estimular o consumo e amortecer a economia face às incertezas globais. Estima-se que a redução do IVA diminua as receitas do Estado em mais de 1000 milhões de dólares, mas as autoridades acreditam que ajudará a estabilizar a produção, criar empregos e melhorar os padrões de vida.

Simultaneamente, as novas regras do IVA exigem pagamentos não monetários em todas as compras para obter créditos de IVA, uma medida destinada a prevenir faturas falsas e a reforçar a integridade fiscal. O limiar de responsabilidade fiscal de IVA e de imposto sobre o rendimento das pessoas singulares para negócios familiares foi duplicado, pelo que apenas aqueles que auferem mais de 200 milhões de VND (cerca de 8000 dólares) por ano serão tributados a partir de 2026. As plataformas de comércio eletrónico devem agora reter impostos antes de transferir os pagamentos aos vendedores, garantindo um tratamento equitativo entre os negócios online e offline.

Imposto sobre o Rendimento das Sociedades: Incentivos Mais Rigorosos e Normas Globais

A Lei do Imposto sobre o Rendimento das Sociedades (IRS) alterada, em vigor a partir de janeiro de 2026, mantém a taxa normal de IRS em 20%, mas introduz requisitos mais rigorosos de elegibilidade para os incentivos fiscais. As filiais e afiliadas de empresas que já beneficiam de incentivos já não poderão automaticamente qualificar-se, travando a replicação de benefícios fiscais dentro dos grupos empresariais. A lei reforça também as medidas anti-abuso, alinhando o Vietname com as normas globais da OCDE sobre erosão da base tributária e transferência de lucros (BEPS).

Os investidores estrangeiros e as empresas multinacionais têm agora de garantir que as suas operações locais cumprem os novos requisitos de substância económica e que os acordos de preços de transferência são sólidos. Espera-se que as alterações tornem o ambiente de investimento do Vietname mais transparente e competitivo, mas poderão exigir que as empresas reavaliem as suas estruturas de grupo e estratégias de planeamento fiscal.

Imposto Especial de Consumo: Saúde, Ambiente e Conformidade

A Lei do Imposto Especial de Consumo (IEC) atualizada do Vietname, também em vigor a partir de 2026, alarga a lista de bens e serviços sujeitos a IEC, incluindo cigarros, álcool, cerveja, certos veículos, ar condicionado e bebidas açucaradas. A lei visa promover hábitos de consumo mais saudáveis, apoiar a proteção do ambiente e melhorar a gestão fiscal. Estão previstas taxas de IEC mais elevadas para produtos como tabaco e álcool, com isenções para bens utilizados na produção de exportação ou em auxílio a desastres.

A reforma do IEC foi concebida para ser mais clara e transparente, com classificações detalhadas e aviso prévio de aumentos de imposto para ajudar as empresas a planear. No entanto, os setores afetados por taxas mais elevadas — como o álcool e as bebidas refrescantes — terão de adaptar-se, potencialmente mediante a reformulação de produtos ou a mudança para alternativas mais saudáveis.

Simplificação Administrativa e Transformação Digital

Uma das principais prioridades do governo é reduzir o tempo e o custo da conformidade fiscal. Até 2026, as autoridades pretendem reduzir em 50% o tempo e os custos de conformidade em comparação com 2024, com todos os procedimentos administrativos elegíveis prestados como serviços públicos totalmente online. O sistema de administração fiscal está a ser digitalizado, com mais de 60% dos procedimentos já disponíveis online e quase 90% das submissões efetuadas eletronicamente em 2024.

A gestão fiscal das pessoas singulares também está a mudar. Os códigos fiscais serão substituídos por números de identificação pessoal de 12 dígitos, e os registos fiscais serão ligados a dados de população, segurança social, uso do solo e bancários para detetar riscos e fraude de forma mais eficaz. O governo incentiva o feedback das empresas para aperfeiçoar procedimentos e reduzir encargos desnecessários.

O Impacto nas Pequenas Empresas: Oportunidade ou Sobrecarga?

Embora as reformas visem criar um sistema fiscal mais justo e eficiente, o seu impacto nas pequenas empresas é profundo — e controverso. Para muitas, o fim do sistema forfetário significa impostos mais elevados, novos custos administrativos e a necessidade de dominar regras contabilísticas complexas. Vídeos de comerciantes angustiados tornaram-se virais, e relatórios sugerem que até 80% das lojas de alguns mercados fecharam nos últimos meses, embora os responsáveis contestem que as alterações fiscais sejam a única causa.

Os pequenos empresários têm agora de:

• Adquirir caixas registadoras e software de contabilidade
• Formar-se a si próprios e ao pessoal em escrituração e conformidade fiscal
• Apresentar declarações fiscais regulares e manter registos de vendas detalhados
• Gerir novos procedimentos para emissão de faturas e pagamento de IVA

Alguns setores, ainda a recuperar da pandemia e a enfrentar pressões do comércio global, receiam que as novas exigências possam levá-los à falência. Outros temem que o maior escrutínio e a digitalização os exponham a auditorias e sanções mais frequentes, especialmente num sistema onde a corrupção e o rent-seeking são há muito um problema.

No entanto, o governo defende que as reformas são necessárias para garantir uma concorrência leal e apoiar o crescimento de um setor privado moderno. Ao elevar o limiar de rendimento para efeitos de responsabilidade fiscal e alargar as isenções de IVA, as autoridades esperam aliviar o encargo sobre as empresas mais pequenas, alargando ao mesmo tempo a base tributária entre as maiores e mais lucrativas.

Reforma Administrativa: Cortar Burocracia ou Acrescentar Camadas?

Os dirigentes do Vietname comprometeram-se a reduzir a burocracia e a facilitar a conformidade fiscal. A digitalização dos procedimentos fiscais, a integração com bases de dados nacionais e a passagem para declarações únicas visam todos simplificar os processos. Até 2026, a meta é que 100% dos procedimentos elegíveis estejam disponíveis online, com uma redução de 50% no tempo e nos custos de conformidade.

No entanto, o período de transição é desafiador. Muitas pequenas empresas não dispõem dos recursos ou da especialização necessários para se adaptar rapidamente. O governo está a oferecer formação e apoio, mas a simples dimensão da mudança — que afeta milhões de empresas — significa que a confusão e a frustração são inevitáveis a curto prazo.

Implicações Económicas e Sociais Mais Alargadas

A reforma fiscal é apenas uma peça da transformação económica mais ampla do Vietname. O país aspira a juntar-se às economias tigre da Ásia até 2045, seguindo o caminho da Coreia do Sul, de Taiwan e de Singapura. Alcançar este objetivo requer não apenas a modernização fiscal, mas também investimento em infraestruturas, tecnologia e capital humano.

O Vietname está a investir fortemente em ferrovias de alta velocidade, energia renovável e infraestruturas digitais. O governo está também a alargar as proteções sociais e a elevar a idade de reforma para fazer face aos desafios de uma população que envelhece rapidamente. as alterações climáticas são uma ameaça premente, com tufões e subida do nível do mar a colocar riscos ao crescimento e à redução da pobreza. O Banco Mundial alerta que o Vietname pode perder até 14,5% do PIB anualmente até 2050 sem uma ação decisiva.

A iniciativa privada está agora no centro da estratégia de desenvolvimento do Vietname. O governo visa fomentar pelo menos 20 empresas privadas competitivas a nível mundial até 2030, oferecendo empréstimos mais acessíveis, prioridade em contratos públicos e apoio à expansão no estrangeiro. Reformas institucionais — como a fusão de ministérios e a consolidação de províncias — estão em curso para construir economias regionais mais fortes e reduzir a burocracia.

Alinhamento Internacional e Clima de Investimento

As reformas fiscais do Vietname visam também alinhar-se com as normas globais e atrair investimento estrangeiro. A introdução do imposto mínimo global, regras mais rigorosas de preços de transferência e uma maior transparência destinam-se a tranquilizar os investidores internacionais e a prevenir a erosão da base tributária. O governo está a aprender com os vizinhos da ASEAN, a adotar políticas de incentivo para a investigação e desenvolvimento e a apoiar setores de alta tecnologia como os semicondutores, a IA e a energia verde.

Apesar destes esforços, os desafios persistem. A comunidade empresarial pede uma aplicação flexível das regulamentações, uma abordagem consultiva às sanções e novas reduções do encargo sobre os contribuintes. O sucesso das reformas dependerá de uma implementação eficaz, de transparência e da capacidade do governo de construir confiança tanto junto das empresas como dos cidadãos.

Em Síntese

• A reforma fiscal de 2026 do Vietname abole o sistema de tributação forfetária, exigindo que todas as empresas adotem a apresentação formal de declarações fiscais.
• As reformas fazem parte de uma estratégia económica mais ampla para impulsionar a iniciativa privada, aumentar as receitas do Estado e modernizar a economia.
• As principais alterações incluem uma redução de 2% no IVA, incentivos fiscais empresariais mais rigorosos, impostos especiais de consumo alargados e um impulso para uma administração fiscal digital.
• As pequenas empresas enfrentam custos de conformidade mais elevados e novos encargos administrativos, levantando preocupações com encerramentos e perturbações económicas.
• O governo visa reduzir em 50% o tempo e os custos de conformidade até 2026, com todos os procedimentos fiscais disponíveis online.
• A ambição mais alargada do Vietname é tornar-se a próxima tigre asiática até 2045, exigindo reformas sustentadas, investimento e resiliência climática.
• O sucesso dependerá de uma implementação justa e transparente e da capacidade de conciliar as necessidades de receita do Estado com a realidade enfrentada pelas pequenas empresas.